IFRS et GAAP : quelle est la différence ?

La règle comptable sous-jacente selon laquelle les débits doivent être égaux aux crédits s'applique dans le monde entier, mais la manière précise dont ces débits et crédits apparaissent finalement dans les états financiers dépend du fait que votre entreprise doit présenter ses rapports selon les normes GAAP américaines ou internationales. Ici, aux États-Unis, les entreprises publiques doivent publier leurs informations selon les PCGR, tandis qu'environ 120 pays dans le monde utilisent un ensemble de normes différent, connu sous le nom d'IFRS. Voyons ce que signifient ces normes et quelles en sont les principales différences.

Qu'est-ce que les PCGR ?

Les principes comptables généralement reconnus, ou GAAP, sont promulgués par le Financial Accounting Standards Board (FASB). Les GAAP trouvent leurs origines dans le krach boursier de 1929. La SEC oblige les déclarants nationaux à déclarer selon les PCGR. Aux États-Unis, les entreprises privées ne sont pas obligées de suivre les PCGR, mais la plupart des entreprises qui fournissent des états financiers audités aux banques et à d'autres parties prenantes utilisent la comptabilité GAAP. Si vous travaillez dans le domaine de la finance d'entreprise aux États-Unis, vous vivez et respirez selon les PCGR.

Le objectif global du FASB est « d'établir et d'améliorer des normes de comptabilité et d'information financières afin de fournir des informations utiles aux investisseurs et aux autres utilisateurs des rapports financiers et d'éduquer les parties prenantes sur la manière la plus efficace de comprendre et de mettre en œuvre ces normes ». Lorsque tout le monde suit le même ensemble de principes, la comparabilité des informations financières entre les entreprises est plus facile. Vous comparez des pommes à des pommes, pas des pommes à des oranges.

Une critique des PCGR est qu'ils sont trop complexes, en particulier pour les petites entreprises non publiques. En réponse, le Private Company Council (PCC) a été créé en 2012 en tant que conseil consultatif du FASB. Depuis lors, les deux groupes travaillant ensemble ont élaboré des simplifications pour les entreprises privées dans des domaines tels que la comptabilité de couverture, l'amortissement du goodwill et les entités à intérêt variable.

Qu'est-ce que les IFRS ?

Les normes internationales d'information financière (IFRS) sont élaborées et approuvées par l'International Accounting Standards Board (IASB), dont le siège est à Londres. Depuis la création de l'IASB en 2001, plus de 120 pays du monde entier, de l'Afghanistan au Zimbabwe, ont adopté les IFRS en tout ou en partie. À l'instar du FASB, l'IASB développe également des clauses d'exclusion pour les petites entreprises.

GAAP et IFRS : quelles sont les différences ?

Dans la mesure où nous vivons dans une économie de plus en plus mondialisée, il peut être utile de comprendre les principales différences entre ces méthodes comptables lorsque vous devez comparer les données financières de différents pays. Les entreprises américaines qui font partie d'entités multinationales peuvent avoir à préparer leurs états financiers selon les deux normes. Ignorer ces différences peut entraîner de mauvaises surprises lors des acquisitions, car le bénéfice net et les capitaux propres peuvent être très différents.

Basée sur des règles ou basée sur des principes

Les PCGR sont principalement basés sur des règles et incluent de nombreuses normes spécifiques au secteur. En revanche, les IFRS sont fondées sur des principes et nécessitent jugement et interprétation pour déterminer comment la norme s'applique à une situation donnée.

Depuis le début des années 2000, divers projets ont été mis en œuvre pour faire converger les deux séries de normes. Alors que le soutien de la SEC à la convergence a diminué ces derniers temps, les récentes mises à jour importantes de la comptabilisation des revenus et de la comptabilité des contrats de location étaient le résultat de projets conjoints entre le FASB et l'IASB. Les normes qui en résultent partagent la même approche générale fondée sur des principes et diffèrent principalement dans les détails.

Par exemple, la mise à jour du FASB relative aux recettes provenant de contrats avec des clients, l'ASC 606 et la mise à jour de l'IASB, IFRS 15, suivent le même processus en cinq étapes pour la comptabilisation des revenus. Cependant, les deux normes ne sont pas absolument identiques. Selon l'ASC 606, la juste valeur de toute contrepartie non monétaire figurant dans un contrat, telle que des actions ou de la publicité, doit être évaluée au début du contrat. Cependant, selon la norme IFRS 15, aucune date n'est spécifiée, de sorte que la valeur de la contrepartie hors trésorerie peut être évaluée au moment qui semble le plus approprié, que ce soit au début du contrat ou peut-être au moment de la réception du paiement hors trésorerie.

De même, les mises à jour de la comptabilité des contrats de location selon les PCGR et les IFRS (ASC 842) et IFRS 16, respectivement) partagent un cadre commun, mais présentent quelques différences. Les IFRS comportent une exception de minimus, qui permet aux preneurs d'exclure les contrats de location pour des articles d'une valeur inférieure à 5 000$. Les PCGR ne prévoient pas d'exception générale de ce type, mais permettent aux organisations d'établir un seuil d'importance dans leurs politiques comptables pour la capitalisation. Une autre différence est que l'ASC 842 maintient une distinction entre les contrats de location-exploitation et les contrats de location-financement, tandis que l'IFRS 16 classe tous les contrats de location dans la catégorie des contrats de location-financement.

États financiers

Selon les PCGR, les actifs du bilan sont présentés par ordre décroissant de liquidité, les actifs courants se situant en tête. Les capitaux propres sont déclarés au bas de la page. Les IFRS inversent l'ordre de liquidité et commencent par les actifs non courants, et placent les capitaux propres au milieu, entre les actifs et les passifs.

L'état des flux de trésorerie est également un peu différent. Selon les PCGR, les intérêts payés, les intérêts reçus et les dividendes reçus sont tous classés comme des activités opérationnelles. Les dividendes versés sont destinés aux activités de financement. Les IFRS sont plus flexibles : les intérêts et dividendes versés peuvent être des activités d'exploitation ou de financement, tandis que les intérêts et dividendes perçus sont des activités d'exploitation ou d'investissement. Les entreprises peuvent choisir l'option qui leur semble la plus adaptée à leur situation particulière.

Les comptes de résultat sont également légèrement différents selon les deux séries de normes. Selon les IFRS, les entités peuvent classer les dépenses soit par fonction, soit par nature (amortissement ou salaires, par exemple). Si une classification fonctionnelle est choisie, alors à tout le moins, des allocations doivent être effectuées pour présenter les frais de vente séparément. Bien que les PCGR eux-mêmes ne prescrivent pas une telle exigence, Les personnes inscrites à la SEC doivent suivre des règles spécifiques, qui incluent des catégories fonctionnelles et des descriptions spécifiques des rubriques. Dans la pratique, la plupart des entités américaines utilisent une classification fonctionnelle.

Inventaire

La comptabilisation du flux des stocks est un autre domaine dans lequel les deux séries de normes diffèrent. Les PCGR et les IFRS autorisent le principe du premier entré, premier sorti (FIFO), le coût moyen pondéré et des méthodes d'identification spécifiques pour évaluer les stocks. Selon les PCGR, le dernier entré, premier sorti (LIFO) est également autorisé, mais le LIFO ne l'est pas selon les IFRS. Alors que les deux méthodes permettent de déprécier la valeur des stocks si la juste valeur marchande diminue, seules les IFRS permettent d'annuler ces dépréciations si la valeur de marché se rétablit ultérieurement. Les PCGR adoptent une approche plus prudente, tandis que les valeurs des stocks peuvent être plus volatiles selon les IFRS.

Immobilisations incorporelles

Selon les IFRS et les PCGR, le goodwill n'apparaît que dans le cadre d'un regroupement d'entreprises. Jusqu'au début des années 2000, le goodwill était amorti, mais les modifications apportées aux deux normes ont fait place à un nouveau modèle qui exigeait des tests de dépréciation. Mais comme les tests de dépréciation sont coûteux et ne semblent fournir que peu d'informations utiles aux parties prenantes, le FASB et l'IASB étudient actuellement des propositions qui permettraient d'amortir le goodwill. Le FASB a déjà procédé à cette modification pour les entreprises privées grâce à une récente mise à jour qui permet d'amortir le goodwill de manière linéaire sur la moins élevée des deux périodes suivantes ou sa durée de vie utile estimée.

Le goodwill n'est pas le seul actif incorporel que les entreprises peuvent avoir dans leurs livres. Pour rester compétitives, les organisations engagent des coûts de recherche et développement pour développer de nouveaux produits ou services. Selon les deux séries de normes, tous les coûts pendant la phase de recherche sont passés en charges au fur et à mesure. Mais lorsque le projet entre dans la phase de développement, les normes divergent. La phase de développement est généralement déclenchée par l'établissement de la faisabilité technique.

Selon les IFRS, lorsque les principaux critères sont remplis, les coûts pendant la phase de développement sont capitalisés. Les principaux critères incluent la réalisation de la faisabilité technique et l'anticipation des avantages économiques futurs. L'immatériel créé par lui-même qui en résulte est amorti sur sa durée de vie utile estimée.

Toutefois, selon les PCGR, les coûts de développement sont passés en charges au fur et à mesure qu'ils sont encourus, sauf s'il s'agit de logiciels. Les GAAP ont des normes spécifiques qui concernent les logiciels développés en interne. qui font la différence entre les logiciels développés pour un usage interne et les logiciels qui seront vendus, loués ou commercialisés à des tiers. Pour les logiciels qui seront utilisés en interne, les PCGR exigent une capitalisation pendant la phase de développement jusqu'à la mise en service du logiciel. Si le logiciel est destiné à un usage externe, une capitalisation est requise une fois que la faisabilité technologique a été démontrée jusqu'à ce qu'il soit prêt à être publié.

Valorisation des actifs

Selon les deux ensembles de normes, les actifs à long terme, qui comprennent les biens immobiliers, les installations et les équipements, sont initialement évalués au coût d'acquisition. Selon les PCGR et les IFRS, les actifs fixes sont amortis sur leur durée de vie utile estimée. Si l'actif est composé de plusieurs composants ayant des durées d'utilité différentes, les IFRS exigent une dépréciation séparée de ces composants. L'amortissement des composants est autorisé selon les PCGR, mais n'est pas obligatoire.

Selon les IFRS, les actifs peuvent être réévalués ultérieurement à leur juste valeur, qu'il s'agisse d'une augmentation ou d'une baisse de valeur. La réévaluation n'est pas autorisée selon les PCGR.

Immobilier d'investissement

Il s'agit d'une catégorie d'actifs spécifique aux IFRS qui n'existe pas dans les PCGR. Les immeubles de placement sont définis comme des biens détenus pour des revenus locatifs ou une plus-value en capital. Comme les autres actifs, les immeubles de placement sont initialement évalués au prix coûtant et peuvent ensuite être réévalués à leur valeur de marché.

Pertes de valeur

Lorsque la juste valeur d'un actif est inférieure à sa valeur comptable, les deux séries de normes permettent la comptabilisation d'une perte de valeur. La valeur comptable est nette de la valeur enregistrée de l'actif et de tout cumul de dépréciation, d'amortissement ou de perte de valeur. Cela s'applique au goodwill, aux actifs incorporels et aux immobilisations. Cependant, les normes diffèrent en ce qui concerne les mécanismes de calcul des pertes de valeur et la possibilité d'inverser les pertes de valeur.

Selon les PCGR, une perte de valeur est survenue lorsque la valeur comptable d'un actif incorporel, y compris le goodwill, dépasse sa juste valeur. Les actifs fixes sont dépréciés lorsque la valeur comptable dépasse à la fois leur juste valeur et les flux de trésorerie non actualisés qui peuvent être attribués à cet actif. La perte de valeur à comptabiliser est la différence entre la valeur comptable et la juste valeur.

Selon les IFRS, la valeur comptable d'un actif est comparée à sa valeur recouvrable, qui est la plus élevée des deux valeurs suivantes : a) la juste valeur de l'actif moins les coûts de vente ou b) la valeur actuelle des flux de trésorerie futurs pouvant être attribués à cet actif. Les pertes de valeur sont la différence entre la valeur comptable et la valeur recouvrable.

Les PCGR interdisent l'annulation de toutes les pertes de valeur. Toutefois, selon les IFRS, les pertes de valeur relatives à des actifs incorporels autres que le goodwill et à des actifs immobilisés peuvent être annulées. L'annulation des pertes de valeur selon les IFRS est plafonnée à la valeur comptable initiale de l'actif.

Maîtriser les différences

Ce billet ne fait qu'effleurer la surface des différences entre les PCGR et les IFRS. La conversion entre les PCGR et les IFRS peut être une tâche ardue, et toute personne entreprenant cette tâche aura besoin de plus de ressources que ce bref article. Et, à mesure que les normes elles-mêmes continuent d'évoluer, les différences entre les PCGR et les IFRS évolueront également. Nous ne pouvons qu'espérer qu'un jour les similitudes l'emporteront largement sur les différences.